Tre falsi miti sulla finanza da lasciare a casa quest'estate

Qualsiasi argomento della vita quotidiana si presta a “leggende metropolitane”, miti alimentati da false credenze che di veritiero hanno ben poco. La finanza non è da meno: la sua accessibilità e il suo funzionamento sono spesso associati a convinzioni comuni che non rispecchiano la realtà.

Ecco tre dei tanti miti sulla finanza da lasciare a casa quest’estate, per partire con un bagaglio di consapevolezze e con idee più chiare in vista del rientro.

“Per investire bisogna essere ricchi”

Si tratta probabilmente della credenza più diffusa: quella che per iniziare a investire si debba avere da parte un ingente patrimonio. In realtà, può investire anche chi non ha una grossa somma da parte, ovviamente con strumenti e soluzioni adeguati. Un esempio concreto è rappresentato dal PAC: il Piano di Accumulo del Capitale è una modalità di investimento che permette di dilazionarlo apportando anche cifre molto piccole con una cadenza definita. Questo comporta che non sia necessario avere un elevato patrimonio di partenza: è possibile destinare anche una piccola frazione del proprio stipendio all’investimento.

Il PAC, attraverso la sua natura frazionata, offre il vantaggio non solo di poter entrare sul mercato con cifre anche piccole, ma anche di poter sfruttare potenzialmente a proprio favore i movimenti di mercato. Quando il valore del titolo acquistato scende, infatti, con la stessa somma è possibile acquistare più quote.

Inoltre, iniziare in giovane età a investire, quando tendenzialmente non si hanno a disposizione cifre molto elevate, ha un grande vantaggio: davanti a sé si ha un orizzonte temporale lungo, che può contribuire a mitigare la volatilità. Infatti, investire comporta sempre dei rischi, ma un periodo di investimento lungo può permettere per esempio a un’azione di recuperare un possibile declino dettato da una correzione di mercato.

“Investire in strumenti differenti significa diversificare”

Questa affermazione di per sé può essere vera, ma non è automatica: per diversificare non basta acquistare strumenti diversi, occorre un’analisi più accurata. Infatti, la diversificazione riguarda una molteplicità di ambiti: dalla regione geografica al settore di riferimento. Acquistare una moltitudine di strumenti finanziari non è sufficiente per garantire una diversificazione efficace. Per farlo occorre avere un’idea chiara di tutti i rischi a cui ci si espone selezionando determinati titoli piuttosto che altri. Per fare un paio di esempi pratici: detenere titoli di Stato italiani e francesi diversifica sì dal punto di vista geografico, ma non dal punto di vista dell’asset class. Si tratta sempre di titoli di Stato che espongono al rischio sovrano, ossia al rischio che un Paese non sia in grado di rimborsare il proprio debito. Allo stesso modo, investire in un’azienda AI degli Stati Uniti e un’azienda agricola ecuadoregna può esporre al rischio di cambio legato alla valuta del dollaro Usa.

In questo caso, l’aiuto di una persona competente può rivelarsi prezioso per avere un portafoglio meglio attrezzato per fare fronte ai rischi. Il consulente finanziario, con la sua esperienza, può aiutare a cogliere una correlazione nell’investimento anche quando questa è apparentemente meno visibile.

“Per investire bisogna aspettare il momento giusto”

Il terzo mito è legato al cosiddetto market timing e si lega al concetto di procrastinazione. Il market timing è una strategia con cui si tenta di prevedere l'andamento futuro del mercato per acquistare a prezzi bassi e rivendere a prezzi alti. Questo richiede di individuare due momenti opportuni: quello di acquisto e quello di vendita (a cui dovrebbe seguire il riacquisto). In questo modo la difficoltà è particolarmente elevata: nessuno dispone della sfera di cristallo per sapere con esattezza quale sarà il momento più propizio. Si possono fare delle previsioni legate agli studi e gli approfondimenti di mercato, questo è assolutamente legittimo e anzi auspicabile. Tuttavia non si può sapere con certezza se a un prezzo basso ne seguirà uno ancora più basso e viceversa.

In poche parole, continuare a rimandare un investimento perché “non è il momento giusto” può essere controproducente, perché induce a procrastinare un’attività in attesa del momento perfetto che non arriverà mai.

Anche in questo caso, fare riferimento a una persona esperta, può dare rassicurazioni in una situazione in cui si pensa sempre che entrare sul mercato sia inopportuno. Un consulente è in grado di capire la situazione patrimoniale del cliente e di prendere decisioni consapevoli sugli investimenti a seconda delle esigenze, più che in base a una lettura precisa di cosa accadrà in futuro. Perché non si può leggere il futuro ma si può leggere il presente, pensando a cosa è meglio per le circostanze attuali.

In conclusione

Pensare di dover disporre di ingenti patrimoni, di diversificare con una semplice allocazione distribuita su più strumenti e di poter leggere la sfera di cristallo può portare a rinunciare a interessanti opportunità e a esporsi a rischi evitabili. Rivolgersi a una persona competente può aiutare a investire con criterio, lasciandosi alle spalle credenze infondate.

Il presente contenuto ha finalità esclusivamente informative ed educative e non costituisce in alcun modo consulenza finanziaria, né sollecitazione all’investimento. Le informazioni fornite sono di carattere generale, non esaustivo e non tengono conto delle specifiche esigenze, della situazione finanziaria o degli obiettivi di investimento del singolo individuo. Prima di assumere qualsiasi decisione di investimento è opportuno valutare attentamente i rischi e rivolgersi a un consulente finanziario qualificato. La normativa fiscale citata è soggetta a possibili variazioni e può differire in base alla situazione personale dell’investitore.